傳說中的全球最大龐氏騙局，投資收益為每月30%的MMM互助金融社區，金字塔頂端是誰？
2015-11-10 10:06 一財網 李瀟雄
摘要泛亞危機塵埃未定，金融詐騙分子在互聯網上似乎找到一種更低成本、更高效率的工作方式。他們不需要租間辦公室忽悠投資人，花錢搭建一個網站就能取信於人;甚至連印刷宣傳材料的錢也省了，只需簡單製作些圖片和電子文稿足矣;
近期，MMM互助金融社區、摩根幣、百川幣等高頻出現在大家的生活中。以MMM互助金融社區為例，其承諾的投資收益為每月30%，推薦投資人加入另有10%左右的收益提成。有人質疑MMM互助金融社區為傳銷組織，是一個騙局。
但在MMM互助金融社區會員群中，有一篇文章《關於負面的看法，敬告MMM會員!》的文章。其中提到，“請大家不要聽信謠言，要相信MMM平臺，這是 一個誠信互助的平臺，大家只要每個人都遵守平臺制度，按規則辦事，我們的平臺會長久不衰，永遠的運行下去”，“不要受任何負面的消息和負面的人的影響。否 則，你不可能賺到你想要賺到的那麼多的錢”。
MMM互助金融社區到底是一個怎樣的平臺，是否合規，有無風險，應該由誰監管?
泛亞危機塵埃未定，金融詐騙分子在互聯網上似乎找到一種更低成本、更高效率的工作方式。他們不需要租間辦公室忽悠投資人，花錢搭建一個網站就能取信於 人;甚至連印刷宣傳材料的錢也省了，只需簡單製作些圖片和電子文稿足矣;更省錢的是人力成本，被高息誘惑的參與者會自發地在微信朋友圈等社交網路平臺進行 “微商式”的傳播。
最近，互聯網上湧現出一批打著“新型理財”旗號的投資產品，其高息承諾吸引了不少人的關注。其中，出現頻率較高的有MMM互助金融社區、摩根幣、百川 幣等。而這類平臺與比特幣又有著千絲萬縷的聯繫。例如，MMM互助金融社區的投資貨幣可選擇人民幣與比特幣，而摩根幣、百川幣等則宣稱是“升級”版的比特 幣投資項目。
11月5日，比特幣價格時隔一年再次飆升突破3100元/個，近一個月比特幣價格漲幅更是超過100%。據境外媒體報導，比特幣價格飆升的一個原因可能是，一些中國投資者熱炒一個叫做MMM互助金融社區的平臺，並稱，“該平臺具備了傳銷的特徵”。
以MMM互助金融社區為例，其承諾的投資收益為每月30%，推薦投資人加入另有10%左右的收益提成。摩根幣與百川幣所承諾的投資收益同樣駭人，也設置了“拉人頭”獎勵。
如此高收益加上推薦提成，這是金融傳銷嗎?
是否是龐氏騙局?
《第一財經日報》記者注意到，很多人在分享他們靠這種模式賺錢的理念、經歷和心得時，往往對質疑者喊話：“是不是騙局試一試就知道了，當你在懷疑的時候，我們已經在賺錢了。”
本報記者通過對上述部分“新型理財”模式的調查發現，超高收益的神話極可能是金融騙局的說辭，其基本模式與龐氏騙局、金字塔騙局相似，只是添加了“互聯網理財”、“慈善互助”、“新媒介宣傳”等新元素的點綴，原本手法拙劣的騙局變成了流行時髦、收益可觀的新型投資方式。
由於上述“理財”模式尚處於監管的灰色地帶，因而更加“肆無忌憚”。
雖然央行、銀監會都成立了消保局，證監會也有投資者保護局，保監會設有保險消費權益保護局，但面對金融欺詐，尤其是經過互聯網改造升級後的金融欺詐時，仍難界定對應的監管機構究竟是誰。
而相關法律法規對於互聯網金融詐騙的規定及訴訟程 序等，都有待進一步厘清及完善，更有待司法實踐對具體案例的判定。
摩根幣、百川幣打著虛擬貨幣投資的招牌，MMM互助金融社區則喊著“慈善互助”的口號，雖然也是以虛擬貨幣“馬夫羅幣”作為投資載體，但其宣傳資料毫 不掩飾他們的金融模式沒有實際投資標的，投資者的利潤就是後入局玩家的投資本金。參與者“相信”平臺號稱的互相幫助，你拿錢幫助了別人，也肯定會有另外一 個人拿錢來幫助你。“我們的目標是摧毀世界不公正的金融體系。”該模式的宣稱資料如是表述。
值得注意的是，MMM互助金融社區所針對人群並非辨識能力較弱的老年群體，而是能熟練操作互聯網、網銀、協力廠商支付APP等移動網路設備的年輕人。
一名自稱MMM互助金融中國區經理的人士透露，據她瞭解，很多大學生的業務開展得不錯。
初入職場的李樂(化名)擁有兩年左右的互聯網理財經驗，以及7個月的股市投資經歷。
“最開始是和表哥交流投資經驗的時候，他向我推薦MMM了，說月收益就有30%，我當時其實很懷疑。但後來他每次賺到錢的時候都截屏發給我看，慢慢就想嘗試一下。”李樂說，“9月份的時候，股市行情不好，錢放在裡面也是跌，不如拿出來試一試，結果真的能賺到錢，回款還快。”
李樂在MMM互助金融社區試探性地投資了1000元後，與同事交流此投資項目，發現有幾個同事也在參與，上網搜索發現，原來這個模式很火，甚至還有相關的“新聞報導”。於是，李樂打算加注投資。
某知名網路問答社區一名運營人員對《第一財經日報》記者表示：“MMM的確很火，最近有很多人發帖詢問MMM是不是騙子，也有很多帖子就是宣傳他們的，我們已經刪除很多了。”而李樂所提到“新聞報導”則是指一些發佈在知名門戶網站上、以“記者”口吻書寫的宣傳文章。
經過第一輪的投資，李樂在一個月的投資週期裡，用1000元本金不但收穫了30%的收益，還獲得了新會員註冊的30%獎勵，共計獲得600元盈利。
李樂說：“這個幫助別人，然後再接受別人説明的模式很有趣，在國外也成功運營了4年，今年5月份才開始進入中國市場。”這一說法源自MMM網站和各種宣傳資料上所宣稱的：“MMM金融互助社區成立於2011年，已經在107個國家擁有1.38億會員。”
“我們一開始也知道這個平臺不太正規，所以我也不會推薦別人進來，不過我相信自己不會是接到最後一棒的那個人。我現在剛開始工作，正規的、不正規的理財方式，都想嘗試一下。”李樂如是說。
MMM互助金融社區模式下，會員參與投資以馬夫羅幣為載體，投資買入馬夫羅幣被稱為“提供幫助”，而賣出馬夫羅幣獲利則被稱為“得到幫助”。會員先要確定投資額度(60元至6萬元)和幣種(比特幣或人民幣)，再由系統匹配需要賣出馬夫羅幣的會員。
系統每次匹配的時間為1~14天，在匹配排隊期間，仍享受每天1%的收益，收益以帳戶裡增長的馬夫羅幣體現。這也意味著，每個會員在為期一個月的投資過程中，需扮演投資人和借款人兩種角色。
當匹配成功後，買家A(投資人)可看到賣家B(借款人)的網名、電話、銀行卡號或支付寶帳戶，以及賣家B“上線”的相關資訊。
買家A(投資人)需要在 72小時內通過銀行或支付寶轉帳給賣家B(借款人)，並上傳打款憑證。
賣家B(借款人)也需要在72小時內確定收款。
此時，賣家B完成他的投資並獲利退 出，而買家A的投資人身份發生轉換，買家A投資後獲得了與本息相等額的馬夫羅幣，需要賣出獲利。於是，A就變成了賣家A(借款人)，系統再次匹配另一位元投 資人為A的投資本息“買單”，以此迴圈。
此外，該模式還設置了無人數限制的推薦獎10%，以及發展“下線”的管理獎：第一代5%、第二代3%、第三代1%、第四代0.25%。用此激勵模式鼓勵會員不斷發展更多的人“入局”。
通過李樂的介紹，本報記者以投資人的身份進入到一個近200人的MMM會員微信群，群主即是該會員團隊的“上線”、自稱MMM中國區二期經理。據她透露，這樣的會員群還有很多，“中國區會員已經有220萬人了，很有前途”。
微信群中幾乎每天都有新成員加入，而加入的條件則是在“上線”的介紹下完成MMM會員註冊、投資。群裡話題多是群主鼓勵成員要努力發展MMM，以及解答會員在交易過程中的各種疑問。
在連續幾日的微信群消息記錄中，有一條值得玩味。群主在鼓勵大家發展MMM隊伍時，另外一位會員說道：“現在視頻沒有獎金了，平臺宣傳低調運作了。” 此前，會員在完成投資後，如果在網站上錄製視頻分享，還可在下一次投資中獲得額外的獎勵。因而，MMM網站上有許多注明為“來自XXX(地點)的會員分 享”，以此吸引更多的人參與。
除視頻分享獲獎外，會員在網站上發表“幸福信”(分享投資經歷的文章)也能獲得額外獎勵，並在微信群中提供多個範本，會員只需填上姓名和投資收益的金額即可。
在群主的指導下，本報記者僅提供郵箱和手機號碼便完成了匿名會員註冊，並將“推薦人”與“領導人”設定為該群主的資訊，成為她的“下線”。經過調查，MMM平臺的網站、操作流程、交易模式等方面均存在大量疑團。
疑團之一，這種模式是否真的能使資金不通過實體投資創造價值，就能憑空賺錢?從本報記者獲取的MMM宣傳資料來看，幕後佈局者毫不避諱地描述，30%的月息來源便是新入局投資者的本金，並稱只要玩家有誠信，就能循環往復地一直運營下去。
有業內人士認為，該模式採用借新還舊的金融模式類似於金字塔騙局，不但沒有實際的投資標的，還以“互相幫助”的名義加以掩飾。
業內人士對此模式存在的風險分析認為：“開展這類活動，組織者必然有利可圖，MMM組織者牟利的最大可能性是假冒他人名義，或篡改資料系統，只提款不交錢。”
疑團之二，此類平臺設置“管理獎”，鼓勵成員發展會員，並以發展會員的投資額度為“領導人”計酬的模式，或涉嫌違 反《禁止傳銷條例》，其中第七條規定中對傳銷行為的定義為：“組織者或者經營者通過發展人員，要求被發展人員發展其他人員加入，對發展的人員以其直接或者 間接滾動發展的人員數量為依據計算和給付報酬，牟取非法利益;要求被發展人員發展其他人員加入，形成上下線關係，並以下線的業績為依據計算和給付上線報 酬，牟取非法利益。”
北京知名律師事務所一位高級律師稱，如果以上述模式牟取非法利益則涉嫌傳銷。同時，如果投資人的投資款不能回款、兌付時，要保留證據證明向有管轄權的經偵大隊報案。
疑團之三，MMM平臺的網站功能變數名稱變化莫測。目前，有多個網址均號稱“MMM金融互助社區”，而這些同名網站首頁所採用的元素和頁面配置趨同，都包括一張名為謝爾蓋•馬夫羅季的照片、每月30%收益的宣傳、範本化的MMM金融互助社區簡介等。
這些同名網站都宣稱自己才是真正的MMM中國網站，而別家都是“仿盤”。上述MMM會員群群主稱，只有她們的網站才是“國際認可”的。隨後，她提供了 10個註冊網址以及5個登錄網址，“伺服器是在不斷升級的，所以網址是會經常變的，而且我們是國際平臺，肯定需要一些備用的網址，其他平臺的網址那麼長， 一看就不對”。她還強調說：“不要去網上看其他的，就用我給你的網站註冊，如果要看資料就看我發給你的，和我QQ空間裡的。現在有很多‘仿盤’，去投資的 話不安全。”
據工信部ICP/IP資訊備案管理系統顯示，她所提供的網址均沒有備案記錄。一名IT從業人士對這些網站功能變數名稱進行查詢和甄別後，對《第一財經日報》記 者表示：“這裡面有一個二級功能變數名稱，其他都是三級功能變數名稱，掛靠在國外伺服器，不備案也可以訪問。如果要做一個這樣的假網站進行詐騙，成本很低。”
在MMM互助金融社區的財富幻夢中，參與者認為，俄羅斯的謝爾蓋•馬夫羅季便是“偉大的”MMM模式締造者。那麼，謝爾蓋•馬夫羅季又是誰呢?
事實上，馬夫羅季在金融領域的履歷並不光鮮。1994年，馬夫羅季曾一手製造了轟動世界的MMM公司運用金字塔騙局進行投資欺詐事件。本報記者查閱相 關資料，當年中國官方媒體對此案也有關注，新華社《經濟世界》1994年第10期曾刊文《MMM金融醜案震驚全世界》，《瞭望新聞週刊》1994年35期 亦刊文報導《轟動俄羅斯的MMM公司股票案》。時至今日，當年MMM公司案件仍被認為是金字塔騙局的一個典型案例在學術界討論。
眼下，披上互聯網馬甲的MMM金融互助社區與當年MMM公司股票案手法如出一轍。但截至目前，尚無確實證據證明兩者存在直接聯繫。那如今的MMM金融互助社區究竟是馬夫羅季重操舊業進入中國，還是另有他人巧借其名號行金融詐騙之實呢?
雖然暫難洞曉幕後操縱者是何許人，但其操作路徑卻已有所顯露。由於其模式需要以高息吸引更多的人參與其中，除了獎勵會員發展“下線”的路徑外，在網路 新媒體的推廣上也不留餘力。在多家搜尋引擎搜索“MMM”的結果中，出現了多條含有“推廣”字樣的連結。此外，在不少網路媒體上，也不乏MMM金融互助社 區、摩根幣、百川幣的宣傳軟文。那麼，是誰在花錢推廣?
事實上，關於MMM社區火爆的影響不僅僅在國內體現，11月5日，英國《金融時報》報導稱，隨著一些中國投資者熱炒MMM社區金融，比特幣價格在4日飆升至一年多以來的最高點。該文表示，“該平臺具備了傳銷的特徵”。
據《第一財經日報》記者調查發現，MMM社區金融平臺與比特幣的聯繫在於，投資者可選擇人民幣或比特幣兩種貨幣支付。不過，尚無直接證據說明MMM社區金融平臺在中國的火爆現象與比特幣炒家有關。
摩根大通否認與摩根幣有聯繫 百川幣曾被警方認定為傳銷
“1000元投資一台摩根幣雲礦機，每月分紅300元。”與MMM互助金融社區的模式稍顯不同，摩根幣、百川幣等虛擬貨幣投資則是套用了“升級版比特 幣”的概念，但其模式卻疑似龐氏騙局。
摩根幣的組織者自稱是摩根大通發行的虛擬貨幣投資產品，利用後者的信用背書，在各大網路平臺以超高收益大肆宣傳，吸 引了眾多的財富追夢者。
不過，兩者存在關係的說法遭到摩根大通的否認。摩根大通官網首頁發佈關於“摩根幣”的聲明稱：一些網站、微博以及微信平臺正在推廣銷售摩根幣(JPM Coin)。這些網站、微博和微信平臺均與摩根大通及其集團公司無關。摩根大通及其在華或全球的任何關聯機構均未發售該名為“摩根幣(JPM Coin)”的產品。摩根大通並未授權任何此類或其它類似的虛擬貨幣，也未授權以任何方式提及JP Morgan、摩根大通，摩根等。
百川幣與摩根幣一樣自稱是虛擬貨幣投資，但已有地方警方公開宣佈，百川幣是傳銷。9月23日，新疆新源縣公安局經偵大隊(下稱“新疆新源經偵”)官方微博發佈：“我們經偵大隊鄭重發佈：百川幣是傳銷，宣傳的天花亂墜，最終結果是金幣取不出來，轉換成錢就跑路了。”
新疆新源經偵官微對本報記者表示：“新疆博樂市有格拉斯貝格(增值理財計畫)傳銷案件已被查處，和百川幣模式一模一樣，只是金額從1500元變成了800元。我們這裡有發生百川幣傳銷行為，我們就發佈了這個微博並要求轄區派出所做了預防宣傳。”
不過，無論是官方機構的聲明還是地方警方的呼籲似乎都很難讓投資者對財富的追逐冷靜下來，在新疆新源經偵的微博發佈後，甚至有人留言表示，是警方在惡 意抹黑百川幣。9月27日，新疆新源經偵官微無奈再次發聲：“醒醒吧，那虛擬幣在玩，利潤哪裡來?每個人都玩成了百萬富翁，後臺利潤是不是富可敵國了，你 們讓我懷疑是非法吸收公眾存款……”
而在MMM互助金融社區會員群中，也出現了一篇文章《關於負面的看法，敬告MMM會員!》，其中提到，“請大家不要聽信謠言，要相信MMM平臺，這是 一個誠信互助的平臺，大家只要每個人都遵守平臺制度，按規則辦事，我們的平臺會長久不衰，永遠的運行下去”，“不要受任何負面的消息和負面的人的影響。
否則，你不可能賺到你想要賺到的那麼多的錢”。
近年來，中國儲蓄率持續位於世界第一，這也意味著巨大的金融需求尚未得到服務和釋放。隨著互聯網金融概念的興起，居民借助互聯網平臺理財的觀念得以普及。但趁勢而來的，還有類似上述一系列疑似詐騙的平臺和部分因經營不善倒閉的互聯網金融平臺。
7月18日，央行等十部委公佈了《關於促進互聯網金融健康發展的指導意見》(下稱“意見”)，被業界視為互聯網金融監管的綱領性檔。意見定調，“互 聯網金融本質仍屬於金融，沒有改變金融風險隱蔽性、傳染性、廣泛性和突發性的特點。”並確立了監管應遵循依法監管、適度監管、分類監管、協同監管、創新監 管的原則。
那麼，當類似風險事件頻頻出現時，該由誰來監管?上述北京律師對《第一財經日報》記者表示：“銀監會及各地銀監局、工商管理部門等有關部門均是監管機構。在此類事件中，如果行為人存在違法行為，監管機構是可以依法行使監管職能的。”
《第一財經日報》記者就上述平臺的相關監管、維權問題向央行金融消費權益保護局、銀監會消費者權益保護局進行了詢問。截至本報記者發稿，尚未收到回復。
亦有業內人士表示，目前互聯網金融的監管框架仍是分類監管。虛擬貨幣的監管可能主要是央行，而網路借貸的監管則由銀監會牽頭。但這類平臺的模式比較複雜，多方面均有涉及，因此在監管方面或還需要多方協調。
上述業內人士還總結道，目前監管需要加快完善的主要有兩點：一是由各監管部門推出具有系統約束性的《理財產品分級分類管理辦法》、《理財產品資訊披露 準則》、《理財產品合同規範》等相關檔，為市場的規範發展提供法律制度保障。二是由監管部門牽頭建立完善理財產品資料統計制度，動態掌握各類理財產品的 資訊，並及時發現、處置問題。
事實上，監管這類平臺的相關法律法規雖不完善，但已有依據。例如，央行等十部委公佈的意見中規定，“任何組織和個人開設網站從事互聯網金融業務的，除 應按規定履行相關金融監管程式外，還應依法向電信主管部門履行網站備案手續，否則不得開展互聯網金融業務。”但MMM平臺既未履行金融監管程式，也無網站 備案。
此外，意見中還規定：“從業機構應當對客戶進行充分的資訊披露，及時向投資者公佈其經營活動和財務狀況的相關資訊，以便投資者充分瞭解從業機構運作狀 況，促使從業機構穩健經營和控制風險。從業機構應當向各參與方詳細說明交易模式、參與方的權利和義務，並進行充分的風險提示。”而MMM平臺並未按規定披 露資訊，也未向投資者提示風險。
在MMM互助金融社區中，可用比特幣參與投資亦違反了相關規定。據央行等五部委於2013年發佈的《關於防範比特幣風險的通知》，要求各金融機構和支 付機構不得以比特幣為產品或服務定價。不得直接或間接為客戶提供其他與比特幣相關的服務，包括：為客戶提供比特幣登記、交易、清算、結算等服務;接受比特 幣或以比特幣作為支付結算工具;開展比特幣與人民幣及外幣的兌換服務等。
上述業內人士亦表示：“對於上述這類平臺，從監管的角度來說，需要提示風險，要求執行實名登記制度，定期向金融管理部門報送資料。而對於純粹的騙局平臺，要求報備交易資料會對他們影響較大，這讓背後的組織者感到無利可圖，或欺騙成本很高。”
網貸之家專欄作者笑看紅綠表示，3M是一種金融傳銷，典型的龐氏騙局。提醒投資者們，應認清它的本質，不要被矇騙，遠離它。當你以為自己是個聰明人撈金的時候，你怎麼知道自己不是別人的“接盤俠”?不是最後墊底的那個?
留言列表
