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2015上半年全球奢侈品、輕奢、快時尚品牌營業額及發展狀況全解讀

2015-09-29 牛頓商學院 NewtonFashionMBA

引

時尚休閒、兒童、化妝品、運動等生活方式類品牌的業績普遍提升，這與人們追求更加健康、更加高水準的生活方式有關；鐘錶珠寶等下滑，主要原因是受到了國內經濟增速放緩以及反腐倡廉的影響。

截止目前，大部分奢侈品、輕奢品牌今年上半年在全球的總體表現還不錯，不過該類品牌如今在中國市場的拓展策略較為謹慎，因此對於商場招商而言，依然非常有難度。

國內男女裝、快時尚、時尚休閒品牌競爭十分激烈，但大多保持上漲勢頭，一些國內本土傳統品牌出現明顯下滑，與整體經濟環境和內部治理有關。

珠寶、手錶品類雖然一直是百貨商場很重要的一個品類，但如今下跌明顯，商場應考慮壓縮該品類的占比。

運動、化妝品類增勢喜人，兒童品類成為商場導流的重要利器之一。人們追求更加健康、更高品質的生活方式，使得這些品類持續增長。

知名品牌代理商的業績處境艱難。近10年來，全球知名品牌都紛紛搶灘中國市場，商業地產供過於求已經成為現實，而電子商務行業持續衝擊和蠶食著傳統零售市場... 這一切，都從各方發力，擠壓了時尚零售產業鏈條中間的代理公司的生存空間。

Hermes、Dior、Armani、MK等增勢喜人，Tiffany、Coach、Ralph Lauren、Hugo Boss業績下滑

在iziRetail本次所研究的奢侈品牌中，上漲最明顯的是Dior和Hermes，分別上漲21.3%和18.9%，銷售額下跌的品牌中，高端珠寶品牌Tiffany & Co第一季度業績下滑，這與整個珠寶品類下滑有關。而傳統服裝品牌Ralph Lauren，因為企業大規模重整，銷售額受到影響。

輕奢品牌Kate Spade，Michael Kors，Furla都保持上漲趨勢，但Coach出現了雙位數的業績下滑。

時尚休閒類服裝、配飾品牌小幅增長

時尚休閒品類整體增長，Pandora和Luxottica Group增速較高。

3大快時尚品牌保持兩位數上漲，但美國品牌Gap、A&F出現負增長

快時尚品牌仍在持續增長，Uniqlo的母公司Fast Retailing（迅銷集團）的漲幅最高，達到了19.52%，它與瑞典的H&M，西班牙的Inditex集團在快時尚領域達成了“三足鼎立”的局面，美國品牌Gap和A&F出現下滑。

國內男裝、女裝品類

國內男裝、女裝品類表現喜憂參半

國內男、女裝品牌生存現狀喜憂參半，海瀾之家、雅戈爾等品牌業績喜人。而像步森和鱷魚恤則是出現了兩位數下跌。

手錶、珠

手錶、珠寶品類全線下滑

受經濟放緩，國內反腐倡廉的政策影響，手錶、珠寶品牌由於過往依賴於禮品銷售模式，影響最為明顯，其中總部在香港的品牌，因為香港零售業的不景氣，更是雪上加霜。

（由於下述品牌上半年的資料尚未公開，因此選取其上一年度即2014財年的營業額來分析。）

化妝品整體趨勢平緩上漲

2015年第二季度，大部分國際化妝品集團業績都在平穩上漲，這部分得益于化妝品作為女性顧客不可缺少的消費品，銷售穩定，另外一方面，得益於管道的持續下沉和新開店貢獻。韓國化妝品集團Amore Pacific增幅極高，達23.2%的漲幅，這與其旗下的innisfree品牌在中國大陸市場的迅猛開店不無關係。

消費者追求更加健康的生活方式，運動品類增速喜人

運動在9大品類之中上漲最為明顯。國內運動品牌歷經兩、三年整體行業景氣下行後，在政策東風勁吹、各種賽事興起、國民健康意識抬頭等背景下，國內體育用品產業終於迎來了穩步復蘇。

剛剛進入中國的美國品牌Under Armour表現也很突出，今年第一季度營業額上漲22.19%，漲幅超越了行業領頭羊品牌Nike。據悉，該公司將上調全年營收預期，第三季度發展將致力於亞洲地區，中國市場成為UA最集中發展的目標。

兒童品類上漲明顯，成為商場導流“利器”

兒童品類開始在購物中心、百貨商場裡扮演越來越重要的角色。這個品類不僅僅包括服飾零售品牌，還包括兒童教育培訓、娛樂、兒童服務等體驗性品類，商場希望用這一品類來拉升人氣、吸引家庭型顧客。來自於江蘇昆山的本土品牌好孩子仍然在國內佔有非常大的市場份額，去年整年銷售額較前年上漲31.51%。

（由於以下3個兒童品牌的一季度財報都未公開，因此選取2014年營業額來分析。）

代理商的業績表現均不理想

各個知名品牌的代理商業績表現均不理想，除俊思集團因為集團收入中地產占比較大而呈上漲趨勢外，其他均下跌。究其原因，可能因所代理品牌的策略變動而造成的品牌動盪、業績下降。

由於以下5個代理商公司的本年度最新季度財報都未公開，因此選取其2014年營業額來分析。

下表是業績持續增長的53家上市公司：

下表是業績出現下跌的27個上市品牌公司，其中有12個品牌有兩位數的跌幅：

注：1）按業績增幅從高到低排序；2）資料來源自新浪財經、NYSE、華麗志、品牌官網等，所引用的營業額數據為該品牌在全球、全管道營業額；3）由於各個品牌公司的財報公佈時間點有差異，因此分為三部分來顯示。